根據洛圖科技（RUNTO）發(fā)布的《全球電視代工市場出貨月度追蹤》（Global TV ODM Market Shipment Monthly Tracker）》報告顯示，2023年第三季度，全球電視代工市場整體（含長虹、康佳、創(chuàng)維、海信四家自有工廠）出貨總量為2944.5萬臺，較2022年同期增長8.9%；年度累計出貨總量7964.8萬臺，同比增長9.6%。
全球電視ODM市場特點
今年以來，電視代工市場的表現(xiàn)與電視面板的價格走勢高度一致。2月面板價格啟動漲勢，持續(xù)到9月基本結束；而電視代工市場也同步從2月起出貨量同比持續(xù)增長，直到9月由增轉降。
總結來看，洛圖科技（RUNTO）認為，全球電視代工市場規(guī)模推高主要是三方面的原因。一、行業(yè)面：面板價格在持續(xù)快速上行的過程中，整機委托代工市場一般通過盡快下單和出貨來鎖定交易價格。二、企業(yè)端：以MOKA（茂佳）為首的頭部代工廠資源和規(guī)模優(yōu)勢進一步釋放；同時，面板在今年的特殊性也改變了包括韓系在內的品牌商的整機自產和委外加工結構。三、市場端：電視市場在海外主力銷售區(qū)域出貨復蘇。
統(tǒng)計范圍內，2023年第三季度，前十家專業(yè)電視ODM代工廠（不含四家品牌自有工廠）的合并出貨量占到整體全球代工市場的71%，但同比漲幅不及大盤，僅達4.0%。同時，工廠之間的分化在第三季度仍然較大。其中，擁有核心面板資源的MOKA（茂佳）以及海外區(qū)域增長帶動下的AMTC（兆馳）出貨增幅均超過20%，漲幅居前列；KTC（康冠）和Express Luck（彩迅）增幅也接近20%。而Foxconn（富士康）的出貨量幾乎攔腰折半，TPV則延續(xù)上半年的頹勢。--MOKA（茂佳）Q3出貨量達410萬臺，同比大幅增長26.5%。茂佳相對于2022年度出貨第一TPV（冠捷）的領先優(yōu)勢在Q3進一步擴大，當季優(yōu)勢已經超過百萬臺。同時，其集團內TCL品牌整機的市場表現(xiàn)也相當亮眼。根據洛圖科技（RUNTO）發(fā)布的《全球電視品牌市場出貨季度追蹤》，今年上半年TCL電視全球出貨量約1150萬臺，同比大幅增長約16%；在中國市場的前三季度累計出貨量同比增長12.4%。--AMTC（兆馳）Q3出貨約310萬臺，超越TPV，位居專業(yè)ODM工廠的第二名；同比大幅增長39%，在專業(yè)代工廠中增幅最大。今年累計前三個季度出貨總量同比增長36.9%，增量主要來自于海外市場，尤其是北美區(qū)域。--TPV（冠捷）Q3出貨約308萬臺，同比下降3.4%，排名下滑至專業(yè)ODM工廠的第三。在整體代工市場增長前提下，TPV不增反降的主要原因在于核心主力客戶大面積的訂單下降。占比超三成的自有品牌Philips（飛利浦）和AOC出貨量同環(huán)比均有不小降幅；另外，核心客戶海信、Vizio和華為Q3出貨量同環(huán)比亦有兩位數降幅。但同時也注意到海外客戶Best Buy和ELEMENT今年Q3出貨同比翻倍增長；隨著三星委外訂單的增加，今年前三個季度出貨約百萬臺，成為TPV核心客戶。2023全年來看，TPV出貨總量將在1200萬臺上下，較上一年降幅將超過10%。--KTC（康冠）Q3出貨約240萬臺，同比大幅增長18.9%，以微弱優(yōu)勢領先于BOE VT（視訊）在專業(yè)代工廠中排名第四，較上半年上升一個名次。康冠以中東非和拉美區(qū)域市場的客戶增長為基礎，同時受益于今年北美電視市場復蘇帶來訂單增量。--BOE VT（視訊）Q3出貨接近240萬臺，同比小幅增長2.7%，在專業(yè)代工廠中排名第五。VT主要品牌客戶出貨呈現(xiàn)海外增長，國內下滑的局面從上半年持續(xù)到第三季度：海外客戶除三星Q3出貨同比下滑但環(huán)比微增之外，Vizio、SONY和LGE第三季度訂單增幅同環(huán)比均增長，且同比增幅在80%及以上；但國內客戶小米、海信和華為的物量較去年同期均有兩位數的下降。--HKC（惠科）Q3出貨約165萬臺，同比小幅增長4.6%，在專業(yè)代工廠中排名第六，前三季度累計出貨量同比仍大幅增長24.2%。第三季度開始，惠科擁有了越南同奈、北海和合肥三座大型電視代工廠，海外交付能力將進一步加強。--Express Luck（彩迅）和Foxconn（富士康）Q3出貨量為155萬臺和125萬臺，在專業(yè)代工廠中排名第七和第八，同比分別大幅增長19.6%和大幅下降48.3%。富士康今年前三季度累計出貨同比下降超30%，其客戶基本就是SONY和Sharp，結構過于集中導致工廠缺乏彈性。2022年，其即在全球終端市場下滑的大背景下，剛性下跌超過10%。進入2023年，兩大品牌的全球出貨均大幅下滑達兩位數，尤以SONY更甚，再疊加BOE VT從今年Q1開始承接SONY的代工，Q3當季訂單近40萬臺，因此富士康今年業(yè)績壓力較大。--JPE（金品）和Innolux（群創(chuàng)）Q3出貨分列專業(yè)代工廠第九和第十。其中，Innolux迎來超跌反彈，Q3物量上漲4.2%。
在電視品牌的自有工廠中，長虹、創(chuàng)維、康佳三大工廠的Q3出貨均實現(xiàn)了不同程度的大幅增長。長虹OEM出貨344萬臺，同比增長24.9%；創(chuàng)維OEM出貨227萬臺，同比增長15.9%；康佳OEM出貨125萬臺，同比大幅增長79.5%。自有電視品牌的表現(xiàn)方面，在Q3中國市場上，根據洛圖科技（RUNTO）發(fā)布的《中國電視市場品牌第三季度出貨》，海信（含子品牌VIDDA）當季出貨量約為190萬臺，與小米并列當季第一。創(chuàng)維（含子品牌酷開）的出貨量近160萬臺，同比增長4.7%，環(huán)比增長12.1%。其它電視工廠方面，SQY(啟悅)第三季度出貨量約為68萬臺，同比增幅超過20%。Amtran（瑞軒）當季出貨不足50萬臺，同比下滑3%。根據《11月液晶電視面板價格預測及波動追蹤》，進入第四季度，液晶電視面板的價格漲勢基本結束，市場將從賣方市場回歸常態(tài)?？紤]到接下來面板市場的波動，品牌商的面板采購和整機委托代工訂單均會相對比較謹慎。由面板漲價、終端備貨前移帶動的代工前置訂單逐步在銷售渠道進行消化。代工市場要持續(xù)增長的主要動力將取決于終端銷售結果。從10月監(jiān)測的現(xiàn)狀來看，中國中秋國慶雙節(jié)期間，電視線下市場和線上公開零售渠道的零售總量同比下降幅度達26%；海外市場的銷售也并不通暢，大尺寸的sell through很不理想，為刺激市場，北美ONN品牌的65寸4K電視已經降至了298美元，掀起新一輪內卷。整體來看，全球市場在第四季度的品牌出貨仍面臨一定壓力。洛圖科技（RUNTO）大致維持年中的兩個判斷：一、2023年全球電視市場的品牌出貨將與2022年大致持平，真正起量的增長將在2024年。二、全年代工市場因面板價格談判的難度，以及委托代工的策略兩個因素，將呈現(xiàn)大于整機品牌出貨的增長幅度，約在8%左右。
